La prezoj de blatoj estas reduktitaj, la blatoj estas nevenditaj.En la unua duono de 2022, pro la malvigla postulo en lakonsumelektronikomerkato, la blatindustrio siatempe enkondukis prezo-redukton, kaj en la dua duono de la jaro, la intrigo ripetis sin.
Lastatempe, CCTV-novaĵoj raportis, ke kiel la kerna komponanto de la elektronika kontrolsistemo,STMicroelectronicsblatoj iam estis unu el la plej serĉataj ĉipetaj produktoj en 2021, kaj la merkata kotizo iam altiĝis al ĉirkaŭ 3 500 juanoj, sed en 2022, la sama blato falis de alta al ĉirkaŭ 600 juanoj, malpliigo de ĝis 80%.
Hazarde, la prezo de alia blato pasintjare estis dekoble malsama ol ĉi tiu jaro.La prezoj de blato estas kompareblaj al porkaĵo, supren kaj malsupren, la plej alta prezo kaj la antaŭa normala prezdiferenco estas ege troigita, oni raportas, ke la amaskomunikiloj raportis 600 juanojn da STMicroelectronics blatoj, la normala prezo en 2020 estas nur kelkaj dekoj da juanoj.
La blato-furoro ŝajnas esti pasinta, ĉu la malhela nubo, kiu kovris la tutan teknikan rondon pasintjare, estas leviĝota?Laŭ Bloomberg, la granda plimulto de blatfirmaoj kredas, ke ĉi tiu varma merkato havos gravan turnopunkton dum longa tempo en la estonteco, kaj eĉ kelkaj homoj estas pesimismaj, ke la duonkondukta industrio kondukos al la plej malbona malkresko en jardeko.
Kelkaj ĝojoj, kelkaj malĝojoj, blato prezoj lavango, krom la industrio silenta, mi timas, ke estas sennombraj merkatoj en la karnavalo.
01La blato falis, sed ne tute?
La lavango de blatprezoj estas nedisigebla de la tutmonda malvigla elektronika konsumo.
El la plej nova financa raporto de TSMC, oni povas vidi, ke la saĝtelefona komerco, kiu iam subtenis duonon de la lando, ne plu estas la plej granda fonto de enspezo, kaj oni atendas, ke la proporcio de ĉi tiu komerco daŭre malpliiĝos.Laŭ CINNO Research, la sendoj de terminaloj SoC de inteligentaj telefonoj de Ĉinio en la unua duono de 2022 estis ĉirkaŭ 134 milionoj, malpli ol 16.9% jare.
Koncerne la PC-flankon, laŭ merkata esplorfirmao Mercury Research, en la dua trimonato de la kuranta jaro, labortablaj komputilaj procesoroj sendaĵoj falis al la plej malalta nivelo en preskaŭ 30 jaroj, totalaj procesoraj sendaĵoj spertis la plej grandan jaron post jaro malkresko ekde 1984. , la vendo de inteligentaj telefonoj de Sud-Koreio falis 29.2% jare en julio, eksportoj de komputilaj kaj helpaj ekipaĵoj falis 21.9%, kaj la sendoj de memorpetoj gvidis la malkreskon kun 13.5% malpliiĝo.
Kontraŭflua postulo malpliiĝas, laŭfluaj mendoj daŭre tranĉas, kaj prezoj nature malvarmiĝas.
Tamen, oni devas rimarki, ke ĉi tiuj blatoj, kiuj reduktis prezojn, ludas neniun rolon en ĝeneraligo de la tuta duonkondukta industrio.Ĉu blatoj vere malaltiĝis en prezo?Sub la novaĵo pri la "malkresko", ankoraŭ ekzistas fabrikistoj, kiuj anoncis prezojn pliiĝojn kontraŭ la tendenco, kiel Intel, Qualcomm, Meiman Electronics, Broadcom ktp. planas altigi la prezon de iuj el siaj blatproduktoj.
Prenante Intel kiel ekzemplon, laŭ Nikkei, Intel informis klientojn, ke ĝi pliigos la prezon de duonkonduktaĵoj en la dua duono de 2022, kaj estas atendita plialtigi la prezon de larĝa gamo de produktoj kiel kernaj serviloj kaj komputila CPU. procesoroj kaj ekstercentraj blatoj, kaj la pliiĝo varias laŭ la tipo de blato, la plej malalta en unuciferaj, kaj la maksimuma kresko povas atingi 10% ĝis 20%.
Ĉu la prezo de blatoj altiĝis?Oni povas diri, ke la prezo de konsumelektronikaj blatoj subite malpliiĝis pro la malkresko de postulo, sed la postulo de MCU-oj en aliaj aplikaj kampoj daŭre estas forta, kiel aŭtomobila kaj industria kontrolo, kio kaŭzis la altan prezon de rilataj blatoj.De la komenco de la eksternormaj poŝtelefonaj sendoj, la estonteco de la blato-industrio estis interese etikedita kiel malrapida vendado, sed fakte, la blato-manko en iuj industrioj ne finiĝis.
Precipe aŭtomobilaj blatoj, datumoj de 2022 Ĉina Nansha Internacia Integra Cirkvito-Industria Forumo montras, ke la nunaj blatproduktoj povas nur plenumi la mezumon de 31% de la bezonoj de aŭtproduktantoj, He Xiaopeng de Xpeng Motors ankaŭ diris, ke la manko de blatoj de aŭtoindustrio ne finiĝis. , GAC en junio donis datumojn, ke GAC alfrontis blaton mankon de ĝis 33,000-pecoj en la dua kvara.
La nova energiindustrio iris glate, kaj la postulo pri blatoj en la estonteco ne povas esti subtaksita.Oni raportas, ke la averaĝa aŭto devas uzi 500 blatojn,novenergiaj veturilojestas ekipitaj per pli da blatoj, pasintjare tutmondaj vendoj de aŭtoj de ĉirkaŭ 81,05 milionoj da unuoj, tio estas, la tuta ĉeno de aŭtomobila industrio bezonas 40,5 miliardojn da blatoj.
Krome, altnivelaj blatoj estas ankoraŭ alte sur la merkata altaro, unuflanke, la kontraŭflua industria ĉeno por blatoj kun altnivela proceza teknologio neniam fadis.Antaŭe estis raportite, ke la 3nm-blato de TSMC atingos amasproduktadon en septembro, kaj Apple estos la unua kliento se temas pri uzi la 3nm-peceton de TSMC.
Oni informas, ke Apple inkludos la novan procesoron A17 venontjare, same kiel la procesoron de la serio M3, kiu uzos la 3 nanometrojn de TSMC.Aliflanke, mankas altproceza duonkondukta ekipaĵo, kaj la eligo de progresintaj procezoj 3nm kaj 2nm ne estas destinita esti alta, kaj povas esti provizo breĉo de 10% ĝis 20% en 2024~2025.
Tio faras eĉ malpli verŝajne, ke prezoj falos.Ĉiuj indikoj diras al ni, ke blatoj falas kaj la industrio estas malproksima de tiel simpla kiel ŝajnas.
02 Ĉu konsumaj fritoj estas malfavoraj?
Unu flanko estas trankvila, la alia flanko ne prosperas.
Konsumelektronikaj blatoj trairis la plej gloran periodon de la unuaj du jaroj, kaj kun la malkresko de elektronika konsumo, ili finfine retiriĝis la altaron.Nuntempe, multaj blatfirmaoj komencis esti okupataj ŝanĝi sian komercon, de konsumanto al aŭtomobila kaj inĝenieristiko kampoj.TSMC listigis la aŭtan merkaton kiel prioritatan projekton en la venontaj kelkaj jaroj, kaj estas raportite, ke sur la kontinenta flanko, la aŭta komerco de hejmaj MCU-ludantoj kiel GigaDevice Innovation, Zhongying Electronics kaj AMEC ankaŭ fariĝas pli kaj pli evidenta. .
Specife, GigaDevice eniris la klientprovan etapon kun sia unua aŭtomobila MCU-produkto en marto, kaj estas atendita atingi amasproduktadon ĉi-jare;Zhongying Electronics estas ĉefe uzata por la korpo-kontrola MCU-parto, kaj ĝi estas atendita reveni meze de la jaro;AMEC Semiconductor montris sian decidon evoluigi aŭtomobilajn blatojn en sia prospekto, kaj ĝia IPO planas enspezi 729 milionojn da juanoj, el kiuj 283 milionoj da juanoj estos uzataj por aŭtomobil-gradaj blatoj esplor- kaj disvolvaj projektoj.
Post ĉio, la lokaliza indico de hejma aŭtomobila komputiko kaj kontrolaj blatoj estas malpli ol 1%, la lokaliza indico de sensiloj estas malpli ol 4%, kaj la lokaliza indico de potencaj duonkonduktaĵoj, memoro kaj komunikado estas 8%, 8%, kaj 3%, respektive.Enlanda nova energia veturilo-fabrikado estas minaca, kaj la tuta inteligenta ekologio inkluzive de aŭtonoma veturado konsumos grandan nombron da duonkonduktaĵoj en la posta etapo.
Kaj kiom malfacile estos daŭre resti kun konsumaj blatoj?
Antaŭe estis raportite, ke Samsung iam suspendis la akiron de ĉiuj komercaj unuoj, inkluzive de paneloj, poŝtelefonoj kaj memoraj blatoj, kaj eĉ multaj koreaj memorfabrikistoj prenos la iniciaton redukti prezojn je pli ol 5% kontraŭ vendoj.Nuvoton Technology, kiu specialiĝas pri konsumelektroniko, ankaŭ vidis ĝian profiton ŝvebi pli ol 5.5 fojojn pasintjare, kun neta profito de NT$ 7.27 per akcio.La agado ebeniĝis en aprilo kaj majo ĉi-jare, kun enspezoj malpliiĝantaj je 2.18% kaj 3.04% respektive monate.
Oni eble nenion klarigas, sed Wind-datumoj montras, ke ĝis la 9-a de majo 126 kompanioj de duonkonduktaĵoj tra la mondo anoncis siajn financajn raportojn por la unua trimonato de 2022, el kiuj 16 spertis jar-post-jaran malkreskon de la neta profito aŭ. eĉ perdo.Konsumantaj blatoj akcelas sian malfavoron, kaj aŭtoj kaj industria kontrolo fariĝis la sekva profit-serĉa punkto en la blatmerkato.
Sed ĉu ĝi vere estas tiel simpla kiel ŝajnas?
Precipe por iuj hejmaj blatproduktantoj, moviĝi de la kampo de konsumelektroniko al la aŭtomobila kampo estas multe pli ol la merkata varmo.Antaŭ ĉio, hejmaj blatoj devus havi laŭflue, kaj la konsumanta kampo estas unua, okupante 27%.Eĉ se vi rigardas la mondon, la enlanda merkato ankaŭ estas la plej granda merkato de duonkonduktaĵoj, datumoj montras, ke en 2021, la vendo de semikonduktaĵoj de la ĉina kontinenta merkato atingis 29,62 miliardojn da usonaj dolaroj, jar-post-jara kresko de 58%, estas la monda. plej granda duonkonduktaĵa merkato, respondecante pri 28.9% de la totalaj semikonduktaĵvendoj de la mondo.
Due, la blatindustrio mem havas pli grandan profitmarĝenon en inteligentaj telefonoj kaj 5G-rilataj kampoj.Ekzemple, TSMC-sendaĵoj okupas 70% de la aŭta MCU-merkato, sed aŭtaj blatoj nur okupas 3.31% de ĝia 2020-enspezo.Antaŭ Q1 2022, la inteligenta telefono kaj HPC-segmentoj de TSMC konsistigos 40% kaj 41% de neta enspezo respektive, dum IOT-veturilo DCE kaj aliaj nur okupas 8%, 5%, 3% kaj 3% respektive.
La postulo estas malpli, sed la profito ankoraŭ estas tie, kaj la dilemo verŝajne estas la plej granda kapdoloro en la merkato de duonkonduktaĵoj.
03 Post la eksplodo, konsumantoj ĝojis?
Kiam la prezo de blatoj estas skuita, la plej feliĉaj estas konsumantoj, poŝtelefonoj, aŭtoj kaj eĉ inteligentaj hejmaj aparatoj fariĝis la konsuma karnavala areo, kiu estas ofte atendata post kiam la prezo de blatoj estas reduktita, precipe poŝtelefonoj.Ne longe post la lavango de blatprezo, estis homoj kriantaj sur sociaj platformoj por aĉeti poŝtelefonojn en la dua duono de ĉi tiu jaro.
Tuj poste, la prezo de nova energio estis reduktita, la prezo de elektronikaj produktoj estis reduktita, kaj la prezo de hejmaj aparatoj estis reduktita... Voĉoj kiel ĉi tiu venas kaj foriras.Tamen, nuntempe ne estas klara tendenco, ĉu estos responda preza redukto sur la produkta ĉeno, sed sincere, ĉi tiu ondo de blata prezo-redukto ne kaŭzos grandskalan prezredukton en la konsuma merkato.
Unue rigardu la plej influan poŝtelefonan kampon, en la lastaj jaroj, poŝtelefonaj fabrikistoj senĉese altigas prezojn, malaltrangan silenton, altnivelan fanfaron, la ebleco de prezo-redukto dum iom da tempo estas tre malalta.Krome, la malneta profito de enlandaj poŝtelefonaj fabrikantoj ne estis alta.En la Huawei-Programistoj-Konferenco, Yang Haisong, vicprezidanto de la Departemento pri konsum-komerca programaro de Huawei, diris, ke la profito de ĉinaj poŝtelefonaj fabrikistoj estas kompatinde malalta, kaj la enlanda poŝtelefona merkatparto estas pli ol duono, sed la profito estas nur ĉirkaŭ 10. %.
Ankaŭ, la blato ja malaltiĝas, sed la prezo de aliaj komponantoj ne estas tiel ĝentila, kiel sensiloj kaj ekranoj, altnivelaj modeloj ĉiam pli fariĝas ĉefaj, poŝtelefonaj fabrikantoj pri la provizoĉeno postuloj estas nature pli kaj pli striktaj, ĝi estas raportita ke OPPO, Xiaomi iam personecigis ekskluzivajn sensilojn al Sony kaj Samsung.
Tiamaniere, estas beno por konsumantoj, ke la prezo de poŝtelefonoj ne pliiĝas.
Rigardante novan energion, la ĉefa blato, kiu ĉi-foje tranĉis la prezon, origine ne estis en la kampo de aŭtofabrikado, sen mencii, la prezaltiĝo en la nova energia aŭtomobila rondo en la unua duono de la jaro ne estis eĉ, kaj la kialo malantaŭ ĝi ne estis ĉio ĉipa problemo.La prezo de pograndaj materialoj altiĝas, ĉu ĝi estas nikelo, ŝtalo, aluminio inkluzive de pozitivaj kaj negativaj elektrodoj, la prezo nur pliiĝas, la kosto de kuirilaroj restas alta, kaj diversaj faktoroj evidente ne povas esti atribuitaj nur al la blato.
Kompreneble, la rondo de aŭtomobilo ne estas malgranda reveno de blato ne videblas, ĉar ĉi-jare, LED-eligantaj blatoj kaj ŝoforaj blatoj havas 30%-40% prezmalkreskon, kio sendube ludos certan bufrolon en la posta kosto de la aŭtoposedanto.
Krom inteligentaj telefonoj, la plej granda efiko de konsumantaj blatoj verŝajne estas inteligentaj hejmaj aparatoj kiel klimatiziloj kaj fridujoj, kaj la postulo pri MCU-oj de la tri ĉefaj hejmaj blankaj aparatoj ja ne estas malalta, de 570 milionoj en 2017 ĝis pli ol 700. milionoj en 2022, el kiuj klimatizilaj MCU-oj okupas pli ol 60%.
Tamen, la blatoj uzataj en la inteligenta hejma kampo estas esence kelkaj malsuperaj blatoj kun malantaŭaj procezoj, kiuj estas diametre kontraŭaj al progresintaj procezoj kiel 3nm kaj 7nm, ĝenerale pli altaj ol 28nm aŭ 45nm.Vi scias, ĉi tiuj blatoj estas vaste uzataj pro ilia malalta teknika enhavo, kaj la unuopa prezo ne estas alta.
Por hejmaj aparatoj, malalta teknologio signifas, ke ili eĉ povas atingi memsufiĉon.En 2017, la mikroelektronika dividado de Gree estis establita;En 2018, Konka anoncis la oficialan starigon de la teknologia divido de duonkonduktaĵoj;En 2018, Midea anoncis sian eniron en fabrikado de blatoj kaj establis Meiren Semiconductor Co., Ltd., kaj en januaro 2021, Meiken Semiconductor Technology Co., Ltd. estis establita, kun nuna ĉiujara amasproduktada skalo de ĉirkaŭ 10 milionoj MCU-fritoj.
Laŭ nekompleta statistiko, multaj tradiciaj hejm-aparataj kompanioj kiel TCL, Konka, Skyworth kaj Haier aranĝis la semikonduktaĵkampon, alivorte, ĉi tiu kampo tute ne estas limigita de blatoj.
Malsupren, aŭ ne malsupren?Ĉi tiu blata prezo-redukto pli similas al falsa pafo, kontraŭfluaj fabrikistoj estas provizore malfeliĉaj, des malpli konsumantoj.
Afiŝtempo: Dec-29-2022